Лихорадит, это мягко сказано, фондовый рынок продолжает вторую неделю маневрировать в сторону старта, собственно апреля 2023 года. И это уже не банальное снижение, а полноценная коррекция рынка на 8%. Весь рост с начала 2024 года испарился. 22 недели пролетели с отрицательным ростом.
Начинаем новый отсчёт с 23 недели.
Причины снижения индекса очевидны. Они как град среди ясного неба сыпались на головы инвесторов практически ежедневно последнюю неделю.
Изначально снижение пошло на поступлении информации по инфляции, она медленно перешагнула отметку 8%. На этом фоне пошли утвердительные посылы от Центрального банка о повышении ключевой ставки.
А затем уже и Правительство с повышением налогов усугубляет и так плачевную ситуацию. Так же ключевое значение имеет повышение налога на прибыль с 20 до 25%.


Индекс ММВБ застыл на отметке 3186,73 пункта. Такое снижение индекса открывает дорогу к 3 тыс пунктов. Эта неделя будет ключевой. Решающее значение на этой неделе будет движение рынка. Заседание ЦБ по ключевой ставке состоится в пятницу 7 июня. Впереди сложные 7 дней, но возможно это снижение уже заложено. Совсем скоро узнаем.

( Читать дальше )

Ускорилось падение индекса RGBI, индекс цен на Российские облигации. Пробил отметку 109,47 пункта. Мы подошли к уровням 2014 года, времена присоединения Крыма, а также период начала СВО. Рынок долга намекает на неприятную ситуацию в экономике в целом. Доходности по длинным ОФЗ достигли 14,65%. На мой взгляд ОФЗ покупать на данный момент ещё рано, но ближе к концу июля вполне возможно. Особенно новые выпуски с купонами 10-12%. Соответственно доходность к тому моменту может оказаться 16 -й.
Так как дефицит бюджета около 1,5 трлн рублей, Минфин будет вынужден занимать по более высокой ставке.
Инфляция в России ускорилась, пробила отметку в 8%. На этой неделе выступил зампред ЦБ, заявил что не исключает повышение ставки уже на ближайшем заседании ЦБ 7 июня.



По идее повышение не должно быть сюрпризом для рынка. Но вполне себе ЦБ может взять паузу до июльского заседания. Ведь уже совсем скоро будет повышение тарифов ЖКХ и тд. Что только усилит разгон инфляции. А повышением ключевой ставки Правительство планирует остудить экономику. Ведь не зря отменили льготную ипотеку. Она тянула за собой много отраслей экономики.

( Читать дальше )

Завершающий торговый день(для меня) на этой неделе не прибавил позитива на фондовом рынке.
Центральный Банк сохранил ключевую ставку на прежнем уровне. А Эльвира Сахипзадовна намекнула, мол можем ужесточить требования к снижению ключевой ставки.
Если инфляцию в ближайшее время побороть не получится, а на мой взгляд будет именно так, то вполне на следующем заседании ЦБ могут ставку и поднять.
Реакция ОФЗ 26244, а это 9-ти летки вполне предсказуемая, снижение на 1%. Доходность подходит ближе к 14%. Но брать сейчас ещё рановато. Ещё немного подожду.

✔️Сегодня состоялось долгожданное IPO МТС банка. Меня наградили 1 акцией. В начале торгов акции взлетели на 10%, но затем скатились на 5%.
Держу и наблюдаю.

✔️Сбербанк показал превосходный результат, опубликовав отчёт за первый квартал 2024 года по МСФО. Ждём таких же результатов за второй квартал.

✔️Собрание акционеров компании Лукойл сегодня утвердили ранее рекомендованные дивиденды в размере 498 руб на акцию. Это итоговые дивиденды за 23 год.

( Читать дальше )

Здравствуйте уважаемые коллеги, инвесторы и друзья!

✔️Сегодня праздник, День Финансовой Независимости, с чем всех поздравляю и желаю быть независимыми.

✔️А у нас уже завтра Совет директоров ЦБ примет решение по ключевой ставке.
По прогнозам экспертов снижать ставку ещё рано. К снижению приступят в лучшем случае во втором полугодии. К концу года должны прийти к 13%.

✔️Многие банки говорят о том, что пришло время покупать ОФЗ. Но многие ждут снижения индекса ММВБ. И сидят в кэше.
Когда говорят, что держат деньги в кэше, зачастую имеются в виду именно ОФЗ. Как максимально ликвидный инструмент, он хорош для того, чтобы держать в нём деньги в ожидании покупок, которые инвестор сочтёт выгодными. Неизвестно, сколько может продлиться ожидание, а получать доходность хочется. Для этого обычно используют короткие выпуски.
Но в нашем случае ситуация выглядит по иному.
✔️Время покупать длинные выпуски ОФЗ. Здесь вполне себе можно заработать на теле облигации. Или зафиксировать неплохую доходность на более длительный срок.

( Читать дальше )

Для более выгодного вложения денежных средств на фондовом рынке необходимо отслеживать изменения основных факторов, оказывающих влияние на экономику. Ктаким фактором можно отнести изменения ключевой ставки, годовая инфляция и объём денежной массы.
♻️Результатом снижения ключевой ставки может быть рост индекса ММВБ. И переток средст с банковских депозитов на фондовый рынок. Ближайшее заседание Центрального Банка России 🇷🇺 состоится 16 февраля. На мой взгляд 👀 ключевая ставка останется без изменений. А её снижение возможно только во второй половине 2024 года.
♻️На данном этапе инфляция находится на уровне 7,4%. А ключевая ставка 16%. Плановый уровень инфляции на конец 2024 года составляет 4%. Резкий подъём ставки остановил рост инфляции. И на ближайшем заседании ЦБ вынужден будет закрепить этот результат.
♻️Очередные заседания ЦБ запланированы на 26 апреля и 7 июня. Это будут можно сказать реперные точки для фондового рынка. Возможно именно в эти даты будет положено начало снижению ключевой ставки.

( Читать дальше )